買進券商心頭好‧大安控股財測獲上修 股價具69%揚升空間

◆券商：馬銀行投銀
◆目標價：6.90令吉

大安控股（TAANN，5012，主要板工業）獲看好生產成本低、出口高，加上股息潛在提高，我們上修2015至2017年的淨利預測，並看好股價具69%的揚升空間。

該公司受惠于比預期低的生產成本，使第3季核心稅后歸屬股東淨利（PATAMI）按年倍增至6700萬令吉，首9個月亦大增42%至1億 2800萬令吉。

我們看好該公司今年的三夾板生產成本及今年至2017年的種植業生產成本較低，明年較高的木材出口價；為此上調淨利預測值，即2015財年33%、2016財年24%及2017財年10%。

我們根據2016財年15倍的本益比，上修目標價格24%，至6.90令吉。

該股除了估值吸引外，股息潛在提高，亦是我們上修其目標價的原因，相比目前股價水平，具有69%的揚升空間。

大安控股19日（周四）開盤后一度最高升至4.30令吉，起8仙，但接近終場時遭套利轉往南下，最終閉市掛4.18令吉，跌4仙，成交量146萬800股。